79. АНАЛИЗ ОБЕСПЕЧЕННОСТИ ОРГАНИЗАЦИИ СОБСТВЕННЫМИ ОБОРОТНЫМИ СРЕДСТВАМИ
Анализ обеспеченности основными средствами – важный раздел анализа хозяйственной деятельности промышленных предприятий. Его проводят исходя из группировки ресурсов по трем простым моментам производственного процесса: трудовые ресурсы, средства труда, предметы труда. Наличие собственных оборотных средств (СОС) определяется по данным баланса как разность между собственным капиталом и внеоборотными активами. Расчет собственного оборотного капитала организации может производиться двумя методами:
1) по неуточненному варианту: СОС = стр. 490 – стр. 190;
2) по уточненному варианту: СОС = стр. 490 + стр. 640 + стр. 650 – стр. 190,
где стр. 490 – итог разд. IlI пассива баланса «Капитал и резервы»;
стр. 190 – итог разд. I актива баланса «Внеоборотные активы»;
стр. 290 – итог разд. II актива баланса «Оборотные активы»;
стр.640 – «Доходы будущих периодов»; стр.650 – «Резервы предстоящих расходов и платежей».
В процессе анализа рассматривается динамика собственных оборотных средств и чистых оборотных активов, определяются абсолютные и относительные отклонения от плана и фактических данных прошлых лет. Для определения доли собственных средств в формировании оборотных активов организации рассчитываются: 1) коэффициент обеспеченности:
а) по неуточненному варианту:
б) по уточненному варианту:
Если значение данного коэффициента меньше 0,1, структура баланса может быть признана неудовлетворительной, а организация – неплатежеспособной;
2) коэффициент обеспеченности запасов:
а) по неуточненному варианту:
б) по уточненному варианту:
где стр. 210 – «Запасы». Считается, что коэффициент обеспеченности должен изменяться в пределах 0,6–0,8, т. е. 60–80 % запасов организации должны формироваться из собственных источников;
3) коэффициент маневренности:
а) по неуточненному варианту:
б) по уточненному варианту:
Этот коэффициент показывает, какая часть собственных средств находится в мобильной форме, позволяющей относительно свободно маневрировать данными средствами. Рекомендуется поддерживать значение этого коэффициента на уровне 0,5.
Оборот каждого элемента ОС особый:
1) для производственных запасов – это поступление их в производство;
2) для незавершенного производства – поступление на склад готовой продукции;
3) для остатков готовых изделий на складе – отгрузка;
4) для дебиторской задолженности и краткосрочных финансовых вложений – поступление денег на расчетные счета предприятия;
5) для денежных средств – их расход.
80. АНАЛИЗ ДИНАМИКИ ПОКАЗАТЕЛЕЙ ОБОРАЧИВАЕМОСТИ ОБОРОТНЫХ АКТИВОВ
Финансовое состояние, ликвидность и платежеспособность организации зависят от уровня деловой активности, оптимальности использования оборотного капитала (ОК), оценки его величины и структуры. Оборотные средства (ОС) формируют основную долю ликвидных активов фирмы, их величина должна быть достаточной для обеспечения ритмичной и равномерной работы организации и, как следствие, получения прибыли.
Использование ОС в хозяйственной деятельности должно осуществляться на уровне, минимизирующем время и максимизирующем скорость обращения ОК и превращения его в реальную денежную массу для последующего финансирования и приобретения новых ОС. Потребность в финансировании пропорциональна скорости оборота активов.
Чем ниже оборачиваемость ОС, тем больше потребность в привлечении дополнительных источников финансирования, так как у организации отсутствуют свои денежные средства для осуществления хозяйственной деятельности.
Таким образом, показатели оборачиваемости ОК тесно связаны с платежеспособностью и ликвидностью структуры бухгалтерского баланса.
В практике анализа для оценки оборотных активов применяют разнообразные коэффициенты оборачиваемости, которые могут быть определены как по всему ОК фирмы в целом, так и по отдельным составляющим этот капитал элементам или их группам.
Наличие и эффективность ОК определяются и анализируются непосредственно по данным бухгалтерского баланса.
Изменение остатков ОК по его отдельным группам и элементам является следствием непрерывности производственного цикла, в процессе которого запасы потребляются, а их возобновление и пополнение возможно только в результате продажи продукции (работ, услуг) и получения денежных средств.
Расчет коэффициентов оборачиваемости при анализе деловой активности организации:
1) коэффициент оборачиваемости ОК в оборотах – характеризует количество оборотов в год, совершенных каждым рублем, вложенным в ОК:
2) коэффициент оборачиваемости оборотного капитала в днях. Характеризует продолжительность оборота в днях:
3) коэффициент обеспеченности оборотными средствами. Характеризует объем оборотных активов, выраженный в сумме выручки от продажи:
4) коэффициент оборотных средств в производстве. Характеризует долю ОС в запасах, приходящуюся на один рубль выручки от продажи:
5) коэффициент оборачиваемости денежных средств в днях. Является одним из существенных показателей, отражающих платежеспособность организации:
Рассмотренная группировка показателей по направлениям анализа оборотных активов носит обобщенный и рекомендательный характер. Учитывая специфику деятельности и свои потребности, любая организация может сформировать свой перечень аналитических коэффициентов, заполнить их данными форм бухгалтерской отчетности и проанализировать эти показатели, используя их экономическую характеристику.
81. ПРИНЦИПЫ РАСЧЕТА ЧИСТЫХ ОБОРОТНЫХ АКТИВОВ
Под стоимостью чистых активов понимается величина, определяемая путем вычитания из суммы активов, принимаемых к расчету, суммы его пассивов, принимаемых к расчету.
Оценка имущества средств, в расчетах и других активов и пассивов производится с учетом требований положений по бухгалтерскому учету и других нормативных правовых актов по бухгалтерскому учету.
Для оценки стоимости чистых активов составляется расчет по данным бухгалтерской отчетности. В состав активов, принимаемых к расчету, включаются:
1) внеоборотные активы, отражаемые в разделе I бухгалтерского баланса(нематериальные активы, основные средства, незавершенное строительство, доходные вложения в материальные ценности, долгосрочные финансовые вложения, прочие внеоборотные активы);
2) оборотные активы, отражаемые в разделе II бухгалтерского баланса (запасы, налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям, дебиторская задолженность, краткосрочные финансовые вложения, денежные средства, прочие оборотные активы), за исключением фактических затрат на выкуп акционерным обществом у акционеров собственных акций для их последующей перепродажи или аннулирования и задолженности участников (учредителей) по взносам в уставный капитал.
1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26 27 28 29 30 31 32 33 34 35 36 37 38 39 40 41 42 43